Petronet LNG股票额定购买;这是Jefferies期望EPS Todo
Petronet在过去两年中重新评估到近期历史高度，因为合同风险减少和收益可见性改善。即使在2017财年的87％的Y-O-y崛起之后，我们希望EPS在2017-21E中稳定的13％CAGR，以及ROCE / FCF的升级。随着卷/关税的上升，甚至超过10％的增长，它对市场的10％的PE折扣（EPS势头已滑倒）呈现风险/奖励有利。我们假设在购买和基于DCFE的280卢比的价格目标。剩余：印度的长期气体需求展望很少有问题，但我们预计在2017-21E中将更加温和6％的CAGR，即使由于国内天然气产量在下降五年后，它也在下降。随着更昂贵的LNG的进口容量设置为双倍，终端的利用率可能在FY21E中跌至54％，在2017财年的75％。
失败的风险：在这一不确定的前景中，凡士宝在茁壮成长。它在Dahej的现有能力已在长期合同上预先售出，其扩展2.5MT扩展（由于FY19）也可能发现其行业的低再燃气关税。Kochi的前景也在改善，盖皮瞄准FY19以完成Kochi-Mangalore管道。
郑重声明：文章仅代表原作者观点，不代表本站立场；如有侵权、违规，可直接反馈本站，我们将会作修改或删除处理。
相关阅读
猜你喜欢
-
股票市场的IPO激增维持多久了？打通讯
2021-09-04 -
Sun Pharmaceuticals库存：想投资？这是Aneye-Opener
2021-09-04 -
Equitas股票是Edelweiss Pick，Table Tar220的目标价格
2021-09-04 -
Cipla库存：你应该买吗？kotak解释了投资者应该真正的
2021-09-03 -
jain灌溉系统库存评分：Edelweiss说在Par下的性能
2021-09-03 -
TCS面临强大的逆风;这就是科技专业的佼佼者
2021-08-31 -
Kaveri种子蔬菜业务为强劲增长：Motilaloswal.
2021-08-31 -
ongc股票从信用瑞士斯获得胜利等级，但这是将是至关重要的。
2021-08-29 -
Dish TV India股票评估由Motilal Oswal购买;这是为什么
2021-08-28 -
曼联啤酒厂股票遭受了酒精禁令吗？Motilal Oswal有这个嘲笑
2021-08-27 -
NBFC违法可能会膨胀20-50个基点：ICRAREPORT.
2021-08-27 -
LIC住房融资股票：这是买吗？什么轴Capitalsaid.
2021-08-25 -
Basmati RieS出口在伊朗需求推动的Q1中出口增长32台PC：ICRA
2021-08-25 -
摩根士丹利的Indigo父间间航空公司等重量等重量;喷射燃料，定价是对策
2021-08-23
2021-09-04
国际经济
